Der "Investmentprozess" beschreibt den systematischen Ablauf, den Investor:innen, Risikokapitalgeber:innen oder Investmentfirmen durchlaufen, um Entscheidungen über Investitionen in bestimmte Startups zu treffen. Dieser Prozess umfasst mehrere Schritte, von der Identifizierung potenzieller Investitionsmöglichkeiten bis zur tatsächlichen Durchführung der Investition.
Um dir einen besseren Überblick über einen klassischen Investmentprozess in der Startup-Welt zu geben, werden wir im Folgenden zwei Prozesse miteinander vergleichen, die bereits von erfahrenen Investor:innen in der Praxis angewendet werden.
VC Investment Process
12.10.2023
1. Sourcing
Inbound → Founder wenden sich über E-Mail, LinkedIn, Website oder jeden anderen Kanal an die Investor:innen
Outbound → direkte Kontaktaufnahme mit den Foundern, oft sogar bevor sie offiziell ihr neues Startup angekündigt haben
2. Screening
3. Intro Call / Meeting
4. Deal Flow Call #1
5. Due Diligence
6. Deal Flow Call #2
7. Investment Committee
8. Term Sheet & Confirmatory DD
Investment Process
10.08.2023
1. Submitting a Pitch Deck
Ein paar einfache Fragen mit dem Ziel, es so kurz wie möglich zu halten und dabei alle benötigten Informationen bereitzustellen
Effizientes Sammeln aller notwendigen Daten an einem zentralen Ort
Gewährleistung einer umfassenden Bewertung des Startups
2. Screening and General Matching
3. First Meeting
4. Internal Discussion and Additional Questions
5. Investment Memo and Decision
6. Finalizing the Agreement (Contract & Sharing)
7. Signing
8. What Happens Afterwards?
Die beiden dargestellten Handlungsstränge ähneln sich in vielen Punkten und weisen eine vergleichbare Struktur auf. Sie verdeutlichen, welche Schritte du befolgen solltest, um ein erfolgreiches Startup-Portfolio aufbauen zu können. Als weitere Hilfestellung haben wir mit Bezug auf die beschriebenen Beispiele eine Checkliste erstellt, die dich Schritt für Schritt durch den typischen Investmentprozess führt.
References: https://www.closingthegap.io/p/our-investment-process, https://www.datadrivenvc.io/p/whatever-you-do-be-aware-of-these
Start-up Investitionen sind mit großen Chancen, aber auch einem erheblichen Verlustrisiko verbunden.Gemäß Gesetz über das Kreditwesen (KWG) geben wir hier keine Investitionsempfehlung, sondern schildern lediglich eigene Erfahrungen und Vorgehensweisen.
Wir übernehmen keine Haftung für eventuelle Fehler oder daraus resultierende finanzielle Verluste.
Comments